Công ty Chứng khoán VPBank (VPBankS) vừa có báo cáo cập nhật và khuyến nghị mua cổ phiếu TCB của Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam (Techcombank).

Giá mục tiêu 1 năm của TCB được khuyến nghị là 35.725 đồng. Giá hiện tại của TCB là 31.200 đồng.

Trong quý III/2023, quy mô tổng tài sản của Techcombank đã tăng 7% so với quý trước, cho vay khách hàng tăng tới 15,6% so với cùng kỳ năm ngoái. Tiền gửi khách hàng trong quý III tăng 7%, trong khi tiền gửi không kỳ hạn (CASA) giảm 4% so với quý trước, chủ yếu do các khoản tiền gửi từ đợt lãi suất cao đã đáo hạn và tiếp tục được quay vòng vào tiền gửi có kỳ hạn.

Thu nhập lãi suất của Techcombank trong quý III là 7.272 tỉ đồng, nâng lũy kế 9 tháng đầu năm 2023 lên hơn 20.000 tỉ đồng, vẫn giảm khá mạnh 14% so với cùng kỳ năm trước. Lợi nhuận quý III đạt hơn 5.800 tỉ đồng và lũy kế 9 tháng trên 17.100 tỉ đồng, hoàn thành 78% kế hoạch kinh doanh.

Điểm nổi bật là Techcombank duy trì tỉ lệ an toàn vốn CAR theo Basel II ở mức cao so với hầu hết ngân hàng thương mại khác, lên tới 15% trong quý III so với quy định chung của toàn ngành là 8%. 

Một cổ phiếu khác được VPBankS khuyến nghị mua với triển vọng tăng giá 1 năm lên 36.900 đồng là AGG của Công ty CP Đầu tư và Phát triển bất động sản An Gia. AGG đang được giao dịch ở mức 27.600 đồng.

Kết quả kinh doanh của Công ty CP Đầu tư và Phát triển bất động sản An Gia tích cực trong bối cảnh thị trường đầy thách thức, với doanh thu thuần bán hàng và cung cấp dịch vụ 1.676 tỉ đồng, chủ yếu đến từ việc bàn giao 665 căn hộ của 2 toà tháp Seine, Danube thuộc dự án Westgate, và một số căn hộ tại các dự án đã bàn giao…

Lợi nhuận sau thuế của cổ đông công ty mẹ đạt 76 tỉ đồng, tăng 15,5 lần so với quý I/2023.

VPBankS ước tính giá trị hợp lý của AGG là 36.900 đồng/cổ phiếu dựa trên lợi nhuận có sự tăng trưởng khả quan trong năm 2023. Việc công ty mở bán lần lượt các dự án trọng điểm sắp tới cùng tiềm lực mua bán, sáp nhập các dự án gối đầu kỳ vọng mang đến sự tăng trưởng bền vững trong dài hạn…

(Những phân tích và khuyến nghị của các công ty chứng khoán chỉ mang tính chất tham khảo).