3 lô trái phiếu trị giá 8.151 tỷ đồng

Theo thống kê của Người Đưa Tin, từ tháng 9/2021 đến nay, CTCP Tập đoàn R&H (R&H Group) đã thực hiện 7 đợt phát hành trái phiếu, thu về tổng cộng 8.151 tỷ đồng, với mục đích đầu tư vào các dự án bất động sản. 

Cụ thể, ngày 20/9/2021, R&H Group đã phát hành 650 tỷ đồng trái phiếu, kỳ hạn 12 tháng 1 ngày, được đảm bảo bằng 100% cổ phần thuộc sở hữu của các cổ đông tại CTCP Đầu tư và Phát triển Sơn Long – chủ đầu tư dự án khách sạn, dịch vụ du lịch tại phường Bãi Cháy, Tp.Hạ Long, tỉnh Quảng Ninh.

Từ ngày 14/10 đến 11/11/2021, R&H Group tiếp tục thực hiện 3 đợt phát hành trái phiếu, huy động tổng cộng 2.500 tỷ đồng để bổ sung vốn cho hoạt động M&A và hợp tác đầu tư với các đối tác để phát triển các dự án bất động sản tiềm năng. Cả 3 lô trái phiếu này đều có kỳ hạn 18 tháng, được bảo đảm bằng 51% cổ phần CTCP Đầu tư và Xây dựng Xuân Phú Hải, 100% cổ phần Công ty TNHH Đầu tư và Xây dựng Friends và quyền sử dụng khu đất thực hiện dự án Grand Mercure Hội An.

Các lô trái phiếu của R&H Group đều được một công ty chứng khoán trong nước mua trọn với sự thu xếp của CTCP Chứng khoán Tiên Phong (Mã CK: ORS).

Trong quý I/2022, R&H Group tiếp tục phát hành 3 đợt trái phiếu, lần lượt là lô 3.000 tỷ đồng kỳ hạn 36 tháng, hoàn tất 14/2/2022, lô 0,944 tỷ đồng kỳ hạn 36 tháng, hoàn tất 7/3/2022 và lô 2.000 tỷ đồng kỳ hạn 36 tháng, hoàn tất 21/3/2022.

Cả 3 lô này, đáng chú ý, dù có giá trị rất lớn, song đều công bố thông tin sơ sài, chiếu lệ, chỉ có mã trái phiếu, ngày phát hành, đáo hạn, khối lượng, gây khó khăn cho nhà đầu tư theo dõi và đặt ra tính minh bạch của R&H Group.

Thông tư 122/2020 của Bộ Tài chính quy định nhà phát hành cần công bố mục đích phát hành, lãi suất, cam kết về tài sản đảm bảo, danh sách, cơ cấu trái chủ. Cùng với đó, nhà phát hành phải định kỳ công bố báo cáo tài chính, tình hình thanh toán lãi gốc, và rất quan trọng, là báo cáo tình hình sử dụng nguồn vốn từ phát hành trái phiếu. 

Tuy nhiên, bên cạnh các báo cáo kết quả phát hành gần đây rất sơ sài, R&H Group cũng chưa công bố các báo cáo định kỳ tại website của mình lẫn Chuyên trang thông tin về trái phiếu doanh nghiệp của HNX. 

Sự nổi lên của R&H Group

Thu về hơn 8.000 tỷ đồng trái phiếu chỉ trong vỏn vẹn nửa năm, R&H Group thu hút sự chú ý lớn của giới đầu tư, đặc biệt khi tập đoàn này chỉ mới hoạt động ít năm và chưa có nhiều dấu ấn trên thị trường. 

CTCP Tập đoàn R&H được thành lập vào tháng 8/2019 với vốn điều lệ ban đầu ở mức 999 tỷ đồng, trong đó ông Trương Quang Minh, sinh năm 1975 nắm giữ tỉ lệ 70%, số còn lại thuộc về hai doanh nhân họ Phạm là bà Phạm Thị Hạnh (25%) và Phạm Thị Hồng (5%).

Ở thời điểm thành lập, dù là cổ đông lớn nhất sở hữu cổ phần chi phối 70%, song ông Trương Quang Minh lại chỉ là Phó Chủ tịch HĐQT, kiêm Tổng giám đốc.

Doanh nhân sinh năm 1975 gốc Nghệ An có xuất phát điểm là Chuyên viên Phòng Kế hoạch - Kỹ thuật - Tổng hợp Công ty XD số 3 - Vinaconex rồi đến Giám đốc Ban đầu tư Vinaconex. Cùng với vai trò sáng lập và sở hữu Tập đoàn R&H, vào tháng 4/2021, ông Minh cũng đã được bầu giữ chức vụ Chủ tịch HĐQT CTCP Đầu tư Phát triển nhà và Đô thị VINAHUD (UPCoM: VHD).

Trong khi đó, với hai cổ đông còn lại của R&H Group, bà Phạm Thị Hạnh (25%), nên biết, là vợ ông Bùi Viết Sơn, chủ AZ Group, còn bà Phạm Thị Hồng cũng là cá nhân cùng nhóm.

Trong năm 2020, các cá nhân trên đã đứng ra thành lập 3 pháp nhân khác gồm: CTCP R&H Invest, CTCP R&H Power và CTCP R&H Construction.

Trong đó, R&H Invest được thành lập ngày 28/7/2020, có ngành nghề chính là kinh doanh bất động sản với số vốn điều lệ là 500 tỷ đồng, thành phần cổ đông gồm Tập đoàn R&H (76%), Phạm Thị Hạnh (10%) và Trương Quang Minh (14%).

CTCP R&H Power được lập vào ngày 22/7/2020, ngành nghề chính là sản xuất điện mặt trời với vốn điều lệ 200 tỷ đồng, Tập đoàn R&H nắm 51%, ông Trương Quang Minh nắm 29%, bà Phạm Thị Hạnh nắm 20%.

Còn với CTCP R&H Construction, doanh nghiệp này được thành lập ngày 13/7/2020. Ngành nghề chính là hoạt động xây dựng chuyên dụng với vốn điều lệ ban đầu là 300 tỷ đồng, trong đó Tập đoàn R&H nắm 70%, ông Trương Quang Minh nắm 20% và bà Phạm Thị Hạnh nắm 10%. Tháng 12/2020, công ty tăng vốn gần 4 lần lên 1.100 tỷ đồng. Vị trí CEO kiêm người đại diện theo pháp luật do ông Lương Song Hào (SN 1983) đảm nhiệm.

Tương tự như bà Phạm Thị Hạnh và Phạm Thị Hồng, ông Lương Song Hào - mắt xích có vai trò lớn trong hệ sinh thái R&H Group, cũng là "người" của AZ Group. Hiện ông là Chủ tịch Công ty TNHH bánh kẹo Thăng Long - chủ đầu tư dự án AZ Bright City ở Hoài Đức, Hà Nội.

Tháng 10/2021, R&H Group tăng vốn điều lệ từ 999 tỷ đồng lên 1.450 tỷ đồng. Lúc này, vị trí Tổng giám đốc kiêm người đại diện theo pháp luật được chuyển giao cho ông Bùi Minh Kết, trong khi nhà sáng lập Trương Quang Minh đảm nhiệm vai trò Chủ tịch HĐQT.

Sinh năm 1977, ông Bùi Minh Kết được biết tới là Tổng giám đốc Công ty TNHH Đầu tư và Phát triển Năng lượng Thành Nguyên - thành viên của CTCP Bamboo Capital (Mã CK: BCG). Ông Kết còn là Chủ tịch HĐQT CTCP Chứng khoán Thủ Đô (CASC) - "mảnh ghép" được BCG bổ sung vào hệ sinh thái từ tháng 8/2021.

BCG cũng là một tay chơi lớn trên thị trường trái phiếu, trong năm 2021, BCG và các đơn vị trong Group đã phát hành khoảng 11.000 tỷ đồng trái phiếu.

Tại Vinahud, sau khi Vinaconex thoái vốn vào đầu năm ngoái, ông Trương Quang Minh được bầu vào HĐQT rồi sau đó làm Chủ tịch HĐQT Vinahud từ tháng 4/2021. Tới cuối năm 2021, Vinahud tăng mạnh vốn từ 70 tỷ đồng lên 380 tỷ đồng thông qua phát hành riêng lẻ cho một nhóm nhà đầu tư chiến lược.

Đầu tháng 4 vừa qua, HĐQT mới của Vinahud được bầu ra, với ông Nguyễn Đình Ngôn làm Chủ tịch HĐQT, 3 Phó Chủ tịch HĐQT là các ông Trương Quang Minh, Trần Sơn Hải và bà Phạm Thị Hạnh, thành viên HĐQT cuối cùng, đáng chú ý, là ông Nguyễn Hồ Nam - Chủ tịch HĐQT BCG.

Trong đó, ông Nguyễn Đình Ngôn lại chính là cộng sự của ông Bùi Minh Kết ở HĐQT Chứng khoản Thủ Đô. Ông Ngôn từng đảm nhiệm vai trò trợ lý Chủ tịch HĐQT CASC từ tháng 1/2017 đến tháng 3/2019. Sau đó, ông chuyển sang làm Giám đốc khối ngân hàng đầu tư của CTCP Chứng khoán Tiên Phong (TPS) và gắn bó tại đây đến tháng 7/2021, trước khi được bầu vào HĐQT CASC vào tháng 10/2021.

TPS, mặt khác, cũng là đối tác ruột trong các đợt huy động vốn qua kênh trái phiếu của nhóm BCG và cũng là đơn vị thu xếp cho các thương vụ trái phiếu của R&H Group.

Đón đọc >>> [Chân dung R&H Group] Bài 1: Đằng sau loạt dự án "khủng" của R&H Group

Hoa Liên