Theo báo cáo tài chính năm 2020, tại thời điểm 31/12/2020, nợ phải trả của tập đoàn Đất Xanh do ông Lương Trí Thìn dẫn dắt lên đến 14.227 tỷ đồng, tăng gần 34% so với năm 2019. Nếu so sánh với nguồn vốn, nợ phải trả chiếm đến 61% tổng cộng nguồn vốn và gấp 1,6 lần vốn chủ sở hữu.
Nợ phải trả của tập đoàn Đất Xanh tăng qua các năm.
Xét về cơ cấu nợ phải trả của tập đoàn chủ yếu là khoản phải trả ngắn hạn khác và vay nợ tài chính ngắn hạn, dài hạn.
Về tình hình vay nợ tài chính, tập đoàn Đất Xanh tiếp tục tăng mạnh nợ vay tài chính ngắn hạn từ mức 1.063 tỷ đồng ở thời điểm đầu năm lên 2.069 tỷ đồng, tăng gần gấp đôi. Vay nợ tài chính dài hạn cũng tăng lên con số 3.876 tỷ đồng, tương ứng mức tăng 16%.
Khoản vay nợ của Đất Xanh Group ngày càng phình to trong bối cảnh tình hình kinh doanh ảm đạm. Doanh thu thuần năm 2020 giảm hơn một nửa chỉ đạt 2.891 tỷ đồng so với doanh thu 5.814 tỷ đồng năm 2019. Lợi nhuận gộp năm 2020 cũng chỉ đạt 1.875 tỷ đồng, giảm 39% so với năm 2019. Sau khi trừ các khoản chi phí, Đất Xanh lỗ 174 tỷ đồng, trong khi đó năm 2019 lãi 1.886 tỷ đồng.
Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh năm 2020 vẫn âm đến 780 tỷ đồng nhưng đã giảm hơn 2 lần so với thời điểm 31/12/2019 (1.646 tỷ đồng).
Quay trở lại với tình hình vay nợ, tính đến 31/12/2020, Đất Xanh vay nợ 5.945 tỷ đồng. Hàng loạt ngân hàng như VPbank, Vietinbank, TPbank, Techcombank, ACB, BIDV, ngân hàng liên doanh Việt Nga (VRB), MSB, Shinhan bank... là những chủ nợ của tập đoàn bất động sản này.
Cụ thể, về khoản vay ngắn hạn, Đất Xanh đang nợ VPbank 95 tỷ đồng (được đảm bảo bằng số tiền gửi 58,7 tỷ); Vietinbank là 257 tỷ (được đảm bảo bằng số tiền gửi 29,3 tỷ và khoản phải thu từ dự án Hải Âu, dự án Marina đồng thời quyền sử dụng 2 lô đất ở Đồng Nai); số nợ VRB là 66,9 tỷ đồng (đảm bảo bằng quyền sử dụng đất 4.798m2 tại KĐT Phú Mỹ An); TPBank là 45,7 tỷ đồng; Techcombank là 41,7 tỷ đồng; ACB là 28,6 tỷ đồng. Tổng khoản vay ngắn hạn của tập đoàn tại các ngân hàng trên là 563 tỷ đồng.
Về khoản vay dài hạn, Đất Xanh vay MSB 200 tỷ; TPbank 6 tỷ và Shinhan bank, Vietinbank, Vietcombank. Tổng khoản vay dài hạn của Đất Xanh tại các ngân hàng là 207 tỷ đồng.
Đáng chú ý, Đất Xanh còn khoản vay 5.165 tỷ đồng trái phiếu. Cụ thể, Đất Xanh là “con nợ” của VPbank với hơn 3.998 tỷ đồng, TPbank với 160 tỷ đồng, CTCP chứng khoán Công thương Việt Nam với 120 tỷ đồng, CTCP chứng khoán Bản Việt 234 tỷ đồng, CTCP chứng khoán Kiến thiết Việt Nam với 100 tỷ đồng, CTCP chứng khoán SSI với 79 tỷ đồng trái phiếu.
Như vậy, VPbank là “chủ nợ” lớn nhất của tập đoàn với 95 tỷ đồng vay ngắn hạn và 3.998 tỷ đồng trái phiếu.
Ngoài khoản vay nợ phình to, hàng tồn kho của tập đoàn Đất Xanh cũng tăng từ 6.791 lên mức 10.252 tỷ đồng, tập trung chủ yếu ở các dự án bất động sản dang dở như Gem Sky World (3.553 tỷ), Gem Riveside (1.558 tỷ), Opal Boulevard (1.199 tỷ), Lamasion (489 tỷ)... và hàng chục dự án khác.
Trong 3 tháng đầu năm 2021, khoản nợ vay tài chính ngắn hạn, dài hạn của tập đoàn Đất Xanh tiếp tục tăng thêm 1.529 tỷ đồng ghi nhận ở mức 7.138 tỷ đồng. Trong đó, Đất Xanh chủ yếu tăng vay ngắn hạn thêm 109 tỷ đồng và tăng thêm 1.023 tỷ đồng trái phiếu dài hạn (tính đến 31/3/2021).