Sở Giao dịch chứng khoán TpHCM (HoSE) vừa công bố giữ danh mục cổ phiếu thành phần chỉ số VN30 trong kỳ cơ cấu tháng 8/2022. Theo đó, danh mục rổ VN30 đã thay đổi so với hồi tháng 1/2022 khi một cổ phiếu trong danh mục dự phòng của kỳ cơ cấu trước đã thay thế cho doanh nghiệp kinh doanh trang sức.
Rổ VN30 là nhóm các doanh nghiệp dẫn đầu các lĩnh vực với giá trị chiếm 70-80% vốn hóa thị trường. Đặc điểm nhóm cổ phiếu VN30 có giá trị giao dịch và tính thanh khoản cao. HoSE xem xét đánh giá lại vào tháng 7 hàng năm và tháng 1 năm tiếp theo, với các tiêu chí chọn cổ phiếu vào rổ VN30 riêng theo quy trình.
Danh mục HoSE công bố lần này sẽ có hiệu lực từ ngày 1/8/2022. Trong danh mục này, cổ phiếu ngân hàng dẫn đầu về số lượng khi chiếm tới 11 đại diện. Danh mục 5 cổ phiếu dự phòng cho VN30 kỳ trước là nhóm cổ phiếu ngân hàng, gồm: VIB, SSB, OCB, MSB và EIB. Đến kỳ này, 5 mã dự phòng cho VN30 vẫn là các cổ phiếu ngân hàng, gồm: SHB, SSB, OCB, MSB và EIB.
Hòa Phát hiện là cổ phiếu có tổng lượng lưu hành lớn nhất với hơn 5,8 tỷ cổ phiếu. Ở chiều ngược lại, VJC có tổng lưu hành ít nhất rổ VN30 với hơn 541 triệu cổ phiếu.
Việc PNJ bị loại khỏi rổ VN30 đã được các công ty chứng khoán dự báo từ trước. SSI Research hồi đầu tháng 7 dự báo PNJ có thể bị loại khỏi danh mục chỉ số do vốn hóa cổ phiếu không đủ duy trì trong top 40 trong rổ xem xét; VIB có thể được lựa chọn vào chỉ số để thay thế do đây là cổ phiếu có giá trị vốn hóa lớn nhất ngoài danh mục.
Hay như theo báo của VNDirect cũng hồi đầu tháng 7, PNJ được dự báo sẽ bị loại ra khỏi rổ chỉ số VN30. Theo số liệu, giá trị vốn hóa thị trường bình quân 1 năm của PNJ là 23,7 nghìn tỉ đồng, đứng thứ 42 trong danh sách các cổ phiếu đủ điều kiện vào VN30. Với việc nằm ngoài top 21 - 40 về giá trị vốn hóa thị trường để có thể duy trì là một thành phần của rổ VN30, VNDirect ước tính PNJ sẽ bị loại trong đợt xem xét này.
Trong khi đó, VIB sẽ thế chỗ của PNJ. Đối với VIB, doanh nghiệp này có giá trị vốn hóa lớn nhất trong số các cổ phiếu không thuộc VN30 hiện nay và đáp ứng đủ các tiêu chí để thay thế PNJ trong chỉ số VN30.
Dựa trên số liệu của VNDirect, VIB có vốn hóa thị trường bình quân một năm đạt khoảng 63 nghìn tỷ đồng, đứng thứ 22 trong danh sách các cổ phiếu đủ điều kiện vào VN30.
Để chọn danh sách cổ phiếu rổ VN30, HoSE sẽ áp dụng phương pháp sàng lọc lần lượt, giúp loại bỏ những cổ phiếu không đạt chuẩn và chọn ra những mã đạt tiêu cầu dựa trên 3 bước và điều kiện cơ bản.
Bước 1 là phương pháp sàng lọc giá trị vốn hóa. Cụ thể, nhóm này phải là cổ phiếu có giá trị vốn hóa hàng ngày, được tính bình quân trong 6 tháng khi chưa có điều chỉnh Free-float (Tỉ lệ số lượng cổ phiếu được thực sự tự do chuyển nhượng). Lựa chọn top 50 cổ phiếu có giá trị từ cao xuống thấp, đạt các điều kiện cơ bản như phải là cổ phiếu không thuộc diện bị cảnh cáo, ngừng giao dịch trong vòng 3 tháng, bị kiểm soát tính đến thời điểm xét duyệt và là cổ phiếu bình thường niêm yết trên sàn giao dịch HoSE trên 6 tháng. Riêng với nhóm cổ phiếu niêm yết trên sàn tối thiểu 3 tháng, cần có giá trị vốn hóa hàng ngày thuộc top 5 chỉ số thời gian niêm yết.
Bước 2 là phương pháp sàng lọc tỉ lệ Free-Float. Nhóm cổ phiếu nào có tỉ lệ Free-Float nhỏ hơn 5% sẽ bị loại khỏi rổ.
Bước 3 là phương pháp sàng lọc tính thanh khoản sẽ chọn ra 40 mã cổ phiếu tiềm năng. HoSE tập hợp nhóm cổ phiếu còn lại theo bước 2 và sắp xếp theo thứ tự giao dịch hàng ngày bình quân trong 6 tháng giảm dần. Tại đó, cổ phiếu từ vị trí số 20 trở lên sẽ được chọn vào, từ 41 trở xuống sẽ bị loại ra khỏi rổ. Với nhóm cổ phiếu từ 20-40, HoSE sẽ ưu tiên chọn cổ phiếu cũ (đã có trong nhóm), sau đó mới xét đến cổ phiếu mới vào nhóm VN30.
Chỉ số VN30 được HoSE sử dụng từ đầu tháng 2/2012, gồm 30 cổ phiếu có giá trị vốn hoá và thanh khoản cao nhất thị trường. HoSE sẽ cơ cấu danh mục vào ngày thứ hai của tuần thứ tư tháng 1, tháng 7 hàng năm.