Công ty CP Chứng khoán SSI (SSI) duy trì khuyến nghị trung lập đối với cổ phiếu VHC của công ty CP Vĩnh Hoàn tại giá mục tiêu 1 năm 80.500 đồng/cp.

VHC đã công bố kết quả kinh doanh quý II/2023 với lợi nhuận ròng đạt 412 tỉ đồng, giảm 48% so với cùng kỳ nhưng tăng 88% so với quý trước. Theo chứng khoán SSI cho biết lợi nhuận sau thuế trong quý II/2023 của VHC đã vượt kỳ vọng của công ty.

Trong năm 2023, SSI kỳ vọng doanh thu thuần và lợi nhuận ròng của VHC đạt 11.000 tỉ đồng và 1.460 tỉ đồng, cao hơn 11,4% so với dự báo lợi nhuận ròng trước đây. 

Bên cạnh đó, SSI kỳ vọng trong năm 2024 doanh thu thuần và lợi nhuận ròng của VHC ở mức 12.400 tỉ đồng và 1.700 tỉ đồng.

Theo đó, SSI duy trì khuyến nghị trung lập cổ phiếu VHC và đưa ra giá mục tiêu 1 năm cho cổ phiếu này là 80.500 đồng/cp. Hiện VHC đang có giá 76.600 đồng/cp.

Trong một lĩnh vực khác, chứng khoán SSI duy trì khuyến nghị trung lập cổ phiếu BSR của công ty CP Lọc – Hóa dầu Bình Sơn với giá mục tiêu 21.600 đồng/cp do môi trường lãi suất thấp.

Trong quý II/2023, doanh thu của BSR đạt 33.670 tỉ đồng, giảm 35,7% so với cùng kỳ và 1,2% so với quý trước. Sản lượng tiêu thụ trong quý duy trì ở mức cao 1,8 triệu tấn và công suất hoạt động của nhà máy vượt 8% công suất thiết kế.

Trong quý III/2023, chứng khoán SSI kỳ vọng lợi nhuận sẽ được cải thiện và đạt mức tăng trưởng. Đối với năm 2023, SSI vẫn duy trì ước tính lợi nhuận ròng của BSR ở mức 6.400 tỉ đồng, tuy nhiên trong năm 2024 công ty kỳ vọng lợi nhuận ròng của BSR sẽ giảm 8% so với cùng kỳ đạt 5.840 tỉ đồng.

Mới đây, BSR đã được Phó Thủ tướng Chính phủ phê duyệt điều chỉnh chủ trương đầu tư Dự án Mở rộng Nhà máy Lọc dầu Dung Quất, giúp công suất hoạt động của Nhà máy Dung Quất có thể tăng 16% từ năm 2028.

Trên cơ sở đó, SSI duy trì khuyến nghị trung lập đối với BSR và nâng giá mục tiêu lên 21.600 đồng/cp do môi trường lãi suất thấp. Kết phiên 4-8, giá cổ phiếu này đang được giao dịch với giá 20.400 đồng/cp.

Công ty CP Chứng khoán Rồng Việt (VDSC) khuyến nghị nhà đầu tư mua cổ phiếu OCB của Ngân hàng TMCP Phương Đông với giá mục tiêu 22.600 đồng/cp.

Theo VDSC, trong quý II/2023, OCB duy trì hiệu quả hoạt động trong hầu hết các hoạt động kinh doanh cốt lõi với tổng thu nhập hoạt động và thu nhập lãi thuần lần lượt đạt 2.363 tỉ đồng và 1.818 tỉ đồng. Cùng với đó, ngân hàng đã cải thiện chi phí hoạt động và chí phí dự phòng rủi ro giúp lợi nhuận trước thuế tăng 75% so với cùng kỳ, đạt 1.577 tỉ đồng.

Tỉ lệ nợ xấu từ cho vay khách hàng của OCB giảm nhẹ 13 điểm cơ bản so với quý trước xuống 3,18%. Chi phí tín dụng biên TTM (hợp nhất) gần như đi ngang so với quý trước đạt 0,82%.

Chứng khoán Rồng Việt dự phóng lợi nhuận trước thuế cho năm 2023 và 2024 của OCB ở mức 5.486 tỉ đồng và 6.811 tỉ đồng.

Dựa vào các yếu tố trên, Chứng khoán Rồng Việt khuyến nghị mua cổ phiếu OCB và giá mục tiêu mà công ty đưa ra cho cổ phiếu này là 22.600 đồng/cp, tương ứng tỉ số giá cổ phiếu trên giá trị sổ sách công ty (PBR) 1,06 và mức sinh lời 22% so với giá đóng cửa ngày 4-8. Hiện OCB có giá 18.550 đồng/cp.

(Những phân tích và khuyến nghị của các công ty chứng khoán chỉ mang tính chất tham khảo).