Theo BI, cổ phiếu của Berkshire Hathaway tính đến ngày 31/12/2023 đã tăng giá 4.400.000% kể từ ngày Warren Buffett lên điều hành vào năm 1965.
Điều này nghĩa là nếu mua 100 USD cổ phiếu tại thời điểm đó thì nhà đầu tư hiện có tổng tài sản lên đến 400 triệu USD.
Tỷ lệ tăng trưởng này cao gấp 140 lần so với đà tăng 31.000% của S&P 500 cùng kỳ, đồng thời tương ức mức tăng trưởng 19,8% mỗi năm.
Dưới đây là 6 điểm quan trọng nhất trong báo cáo tài chính của Berkshire năm vừa qua, cho thấy tài lãnh đạo của Buffett:
1. 16%
Trong năm vừa qua, giá cổ phiếu của Berkshire Hathaway đã tăng 16%, cao hơn so với mức bình quân 7% của S&P 500.
Theo BI, nếu mua cổ phiếu Berkshire từ năm 1965 thì giờ đây nhà đầu tư đã trở thành triệu phú.
2. 561 tỷ USD
Hiện Berkshire nắm giữ khối tài sản ròng (Net Asset) lên đến 561 tỷ USD tính đến tháng 12/2023, tăng 19% so với cùng kỳ năm trước.
Chính Buffett cũng phải thừa nhận đây là khối tài sản ròng kỷ lục, lớn hơn bất cứ doanh nghiệp Mỹ nào, đồng thời tương đương 6% tổng giá trị 9,5 nghìn tỷ USD của S&P 500 vào năm 2022.
Nếu tính tổng giá trị tài sản chung, Berkshire nắm giữ hơn 1 nghìn tỷ USD bao gồm 354 tỷ USD cổ phiếu, 178 tỷ USD bất động sản và thiết bị, 130 tỷ USD trái phiếu chính phủ cùng 24 tỷ USD hàng tồn kho khác.
3. 168 tỷ USD
Bên cạnh tài sản ròng, Berkshire còn nắm giữ lượng tiền mặt kỷ lục 168 tỷ USD, tăng 60 tỷ USD so với 15 tháng trước.
Số tiền này thậm chí nhiều hơn tổng mức vốn hóa của GM (167 tỷ USD), Comcast (166 tỷ USD), Uber (162 tỷ USD), Nike (160 tỷ USD), Walmart (159 tỷ USD), American Express (156 tỷ USD) hay Pfizer (155 tỷ USD).
4. 2 so 1
Việc Berkshire nắm giữ 354 tỷ USD cổ phiếu cùng 168 tỷ USD tiền mặt tạo nên tỷ lệ 2 so 1 đang khiến nhiều nhà đầu tư lo lắng.
Hiện tiền mặt và trái phiếu chính phủ đang chiếm đến gần 1/3 tổng danh sách tài sản của Berkshire bất chấp thị trường chứng khoán Mỹ liên tiếp phá kỷ lục gần đây.
Điều này khiến nhiều nhà đầu tư lo lắng về quan điểm nắm giữ tài sản của Buffett trong thời gian tới khi khó tìm được thương vụ hấp dẫn nào.
5. 6,1 tỷ USD
Berkshire thu về 6,1 tỷ USD lợi nhuận từ lãi cho vay trong năm vừa qua, cao gấp 10 lần so với 589 triệu USD năm 2021.
Nguyên nhân chính là do Cục dự trữ liên bang Mỹ (FED) duy trì mức lãi suất cao khiến chi phí tín dụng tăng lên.
Để đối phó lạm phát, FED đã tăng mức lãi suất từ 0% lên 5% chỉ trong hơn 1 năm, qua đó gia tăng các khoản lãi vay.
Trước đây Berkshire không thu được nhiều lãi từ trái phiếu hay các khoản cho vay của mình thì giờ đây mọi thứ đã thay đổi.
Thay vì mạo hiểm vào các thương vụ sáp nhập, mua lại thì Buffett hoàn toàn có thể hưởng thụ lượng tiền mặt dồi dào cùng những dòng tiền bị động.
6. 26 nhân viên
Điều kỳ lạ là dù có đến gần 400.000 lao động nhưng chỉ có 26 người làm việc tại trụ sở chính của Berkshire tại Omaha.
Lý do của cấu trúc này là do Charlie Munger, cánh tay phải quá cố của Buffett đã tạo nên một mô hình hoạt động phân tán cho công ty.
Việc Berkshire thường mua sắm, sáp nhập các doanh nghiệp khiến hãng chủ yếu quản lý từ cấp cao thay vì phải yêu cầu nhân viên từng hãng đến trụ sở chính, từ thương vụ Geico (30.584 nhân viên) cho đến Pampered Chef (309 lao động).
Kết cấu này giúp các công ty được Berkshire mua lại hoạt động hiệu quả và chỉ cần gửi báo cáo hay lợi nhuận về cho Buffett.
Rất rõ ràng, Buffett hiểu mình giỏi nhất ở lĩnh vực nào nên ông chỉ phân bổ vốn và giao quyền điều hành hoạt động sản xuất hàng ngày cho những người khác.
*Nguồn: BI